di Antonio Castagna
ABSTRACT
We present an application of stochastic risk factor approach to model the non-maturing deposits and it sketches a benchmark framework to assess the expected profitability and the liquidity risks of a bank compared with the rest of the industry. We calibrate the model to system data available from Banca d’Italia, for both retail and corporate customers. The model allows for
i) integrated modelling of market rates, bank’s creditworthiness and evolution of deposits’ volume;
ii) unified and consistent measurement of the interest rate risk and the liquidity;
iii) negative interest rates;
iv) the evaluation of zero-rate floor on the deposits rates;
v) stress testing.
Notizie da leggere
Pubblicato l’intervento di Elisabeth McCaul, membro del Consiglio di Vigilanza della BCE, nell’ambito del webinar “Covid-19 e vigilanza bancaria: quale strategia per preservare redditività e capitale?”, tenutosi il 30 ottobre. Leggi il testo pubblicato.
Qui il link alla registrazione del webinar.
Di : Fabio Verachi, Luca Trussoni, Luciano Lanzi
In data 22 aprile, alle 17, si terrà il webinar di presentazione dello studio “Predicting and Monitoring COVID-19 contagion”, a cura di F.Peracchi (GeorgeTown University, EIEF and University of Rome Tor Vergata) e
Paolo Giudici (University of Pavia and Centre for European Policy Studies).
Il collegamento è al seguente link:
https://zoom.us/j/621131011?pwd=R3RjUUI4WXdtQllNYkhSdlBidnNXUT09
Le credenziali di accesso sono:
Meeting ID: 621 131 011
Password: 093093
I soci sono invitati a partecipare
Pubblicato l’aggiornamento del paper che vede, tra gli autori, il socio onorario Paolo Giudici. il documento è consultabile a questo link.
Un interessante paper sul tema “diffusione del Coronavirus”.
Abstract
We present a statistical model which can be employed to understand the contagion dynamics of the COVID-19. The model is a Poisson autoregression, and can reveal whether contagion has a trend, and where is each country on that trend. Model results are presented from the observed series of China, Iran, Italy and South Korea
Pubblicato il Working Paper n. 840, tra gli autori il socio onorario Paolo Giudici
Si terrà al Centro Congressi di Napoli, in data 28 febbraio, il convegno “Il risk management dei fondi pensione”.
Il recente recepimento della direttiva IORP II pone i Fondi Pensione di fronte alla necessità di istituire la funzione di risk management con specificità ed articolazioni di significativo momento in relazione alle diverse tipologie di intermediari previdenziali. La portata delle novità introdotte dalla normativa rende obbligatoria l’istituzione della funzione e necessario il raccordo con la funzione finanza. L’AIFIRM in quanto associazione dei risk manager dell’industria finanziaria propone una giornata di riflessione qualificata sul tema dove si affronteranno le tematiche di maggiore interesse insieme ai principali attori istituzionali del settore unitamente alla autorità di vigilanza preposta al controllo dei Fondi Pensione. Si tratta di una importante occasione di confronto su un tema che apre interessanti prospettive di integrazione tecnico-operativa e richiede collaborazione tra professionisti con diverse esperienze. Al tavolo dei relatori si alterneranno studiosi e operatori del settore, oltre che i direttori dei principali fondi italiani.
La partecipazione è gratuita e attribuirà 15 crediti formativi ai Soci.
E’ stata pubblicata, a firma del consigliere Aldo Letizia, una ricerca che approfondisce le tecniche di valutazione dei bond che incorporano un rischio creditizio.
Il paper è disponibile qui in download.
L’Articolo di Masera approfondisce i cambiamenti intervenuti nella regolamentazione bancaria, con particolare riferimento a leverage e ratio patrimoniali
